Akademi Çevre Entegre Atık Yönetimi Endüstri A.Ş., operasyonel kapasitesini genişletmek ve yeşil dönüşüm yatırımlarını finanse etmek amacıyla halka arz sürecini resmen başlattı. Sermaye Piyasası Kurulu’na (SPK) sunulan taslak izahname verilerine göre şirket, toplamda 70.000.000 adet payın satışını gerçekleştirmeyi planlıyor. İnfo Yatırım liderliğinde oluşturulacak konsorsiyum, payların Yıldız Pazar’da işlem görmesi için süreci yönetecek.
Sermaye artırımı ve ortak satışı dağılımı
Halka arz edilecek toplam 70 milyon adet payın 48.800.000 adedi sermaye artırımı yoluyla, 21.200.000 adedi ise mevcut ortakların satışı şeklinde yatırımcıya sunulacak. Bireysel yatırımcılar için eşit dağıtım yönteminin benimsendiği süreçte, talepler borsa dışında sabit fiyatla toplanacak. Şirketin halka arz gelirinin yaklaşık %70'lik kısmını doğrudan kasasına koyacak olması, 2026 yılı büyüme projeksiyonları açısından kritik bir finansal kaldıraç olarak değerlendiriliyor.
Fiyat istikrarı yerine alım emri taahhüdü
Geleneksel halka arzlardan farklı olarak Akademi Çevre sürecinde fiyat istikrarı işlemleri planlanmıyor. Bunun yerine yatırımcıları korumak ve ikincil piyasa likiditesini desteklemek amacıyla belirli bir süre için günlük alım emri taahhüdü verilecek. Taslak izahnamede ek satış seçeneğine yer verilmezken, tahsisat oranlarının SPK onaylı nihai izahname ile kesinleşmesi bekleniyor.