Türkiye’nin yeni nesil yeşil dönüşüm şirketlerinden ARF Bio, toplam 47 milyon adet payın halka arzı için Sermaye Piyasası Kurulu’na (SPK) başvuruda bulundu. Şirket, halka arz gelirlerini mikroalg, sera ve güneş enerjisi yatırımlarına yönlendirerek entegre bir dönüşüm üssü kurmayı hedefliyor.
Sermaye artırımı ve pay satışı planı
ARF Bio, taslak izahnameye göre çıkarılmış sermayesini 147,3 milyon TL’den 182,8 milyon TL’ye yükseltmeyi planlıyor. Bu kapsamda 35,5 milyon TL nominal değerli yeni B grubu pay ve mevcut ortaklardan RePie Portföy ARF Girişim Sermayesi Yatırım Fonu’na ait 11,5 milyon TL nominal değerli B grubu pay olmak üzere toplam 47 milyon adet pay halka arz edilecek.
2021 yılında Türkiye’nin ilk alternatif portföy yönetim şirketi RePie Portföy, ARF Bio’ya 98,5 milyon dolarlık yatırım yapmıştı. Bugün itibarıyla şirketin yüzde 95,02’si RePie Portföy ARF Girişim Sermayesi Yatırım Fonu’na ait bulunuyor.
Yeşil dönüşümde öncü bir şirket
2015 yılında Ankara’da kurulan ARF Bio, biyogaz tesislerinde ürettiği elektriğin yanı sıra, sıfır atık prensibiyle organik fermente ürünlerden gübre elde ederek tarım ve ekonomiye katkı sağlıyor. Şirket, karbon kredisi satışıyla gelirlerini çeşitlendirirken, entegre tesislerinde sürdürülebilir tarım, kozmetik, ilaç ve gıda sanayi için yeni ürünler geliştirmeyi hedefliyor.
ARF Bio Yönetim Kurulu Başkan Vekili Melih Arslan, şirketin iklim değişikliğiyle mücadelede kritik bir rol üstlendiğini belirterek, “Biyogaz santralimizde sadece elektrik üretmiyoruz, aynı zamanda atıklardan organik ve organomineral gübre üreterek tarımsal verimliliği artırıyoruz. Halka arz ile mikroalg ve sera yatırımlarımızı hayata geçirerek benzersiz bir yeşil dönüşüm modeli oluşturacağız” dedi.
Karbon kredisi ile gelir çeşitliliği sağlıyor
ARF Bio, sıfır atık prensibi doğrultusunda tarımsal organik atıkları enerjiye ve gübreye dönüştürerek yüz binlerce ton karbon salımını engelliyor. Şirket, karbon kredisi sertifikaları sayesinde emisyon azaltımı karşılığında karbon kredisi satışı yaparak ek gelir elde ediyor.
Arslan, bu sürecin finansal açıdan önemli bir fırsat sunduğunu belirterek, “Yenilenebilir enerji üretimimizle sağladığımız karbon azaltımı sayesinde uluslararası karbon piyasasında yer alıyoruz. Gelirlerimizi çeşitlendirirken, iklim değişikliğiyle mücadeleye de destek veriyoruz” ifadelerini kullandı.
60 milyon dolarlık biyogaz ve gübre yatırımı
ARF Bio, 2019 yılında yaklaşık 20 milyon dolarlık yatırımla Ödemiş’te kurduğu 4,8 MW kapasiteli biyogaz santralinde organik atıklardan elektrik üretiyor. Elde edilen elektrik, 2029 yılına kadar YEKDEM teşvik mekanizması kapsamında kilovat saat başına 13,3 dolar sent fiyatla satılabiliyor.
2023 yılında ise 40 milyon dolarlık yatırımla organik ve organomineral gübre üretim tesisini devreye aldı. Şirket, yılda 100 bin ton üretim kapasitesiyle tarımsal verimliliğe katkı sağlıyor.
Arslan, Türkiye’deki toprakların organik madde açısından fakir olduğuna dikkat çekerek, “Salt kimyasal gübreler toprağın tuz oranını artırabilir, yalnızca organik gübre de bitkiye yeterli besin sağlayamayabilir. Organomineral gübrelerimiz, her iki yöntemin avantajlarını birleştirerek sürdürülebilir tarımı destekliyor” dedi.
Güçlü finansal yapı ve büyüme stratejisi
ARF Bio, 1,2 milyar TL özkaynağa ve 1,8 milyar TL aktif büyüklüğe sahip. 2024 yılı itibarıyla özkaynakların varlıklara oranı yüzde 66’ya ulaşırken, şirketin yıllık geliri 143,6 milyon TL ve net kârı 7,9 milyon TL seviyesine çıktı.
Melih Arslan, finansal performanslarını halka arz ile daha da güçlendirmeyi planladıklarını belirterek, “Yatırımlarımız, gelir çeşitliliğimizi artıracak. Halka arz ile birlikte yeni projelere hızla adım atacağız” dedi.
Halka arz gelirleri yeni yatırımlara ayrılacak
ARF Bio, halka arzdan elde edeceği fonları entegre tesislerine yatırım yapmak için kullanacak. Şirket, biyogaz üretim sürecinde açığa çıkan karbondioksit ve ısıyı değerlendirerek mikroalg üretimine başlayacak. Bunun yanı sıra cam sera yatırımı ile ihracata yönelik organik sebze üretimi gerçekleştirecek.
Ayrıca, işletme sermayesini güçlendirmek, finansal borçlarını kapatmak ve güneş enerjisi santralinin kapasitesini artırmak da yatırım planları arasında yer alıyor.
Mikroalg yatırımı ile döngüsel ekonomiyi güçlendirecek
ARF Bio, biyogaz santralinden çıkan karbondioksit ve sıcak suyu kullanarak mikroalg üretimine yatırım yapmayı planlıyor. Mikroalgler, gıda, ilaç, kozmetik ve biyogübre gibi sektörlerde yüksek değerli bir hammadde olarak öne çıkıyor.
Melih Arslan, Türkiye’de mikroalg üretiminin sınırlı olduğuna dikkat çekerek, “Bu yatırım, şirketimizin rekabet gücünü artırırken enerji verimliliğimizi de iyileştirecek. Ayrıca, mikroalg üretimi sonucu ortaya çıkan organik atıkları tekrar biyogaz üretiminde kullanarak döngüsel ekonomiyi destekleyeceğiz” dedi.
Yatırımcılara yüksek büyüme potansiyeli sunuyor
Halka arz süreciyle yatırımcılara yeşil dönüşüm alanında faaliyet gösteren öncü bir şirkete ortak olma fırsatı sunduklarını vurgulayan Arslan, “Karbon kredisi ve organomineral gübre gelirlerimizle güçlü bir çeşitlilik sağladık. Mikroalg ve sera yatırımları ile daha geniş bir gelir akışı planlıyoruz. Sürdürülebilir enerji ve tarım projelerimizle uzun vadeli büyüme potansiyeline sahibiz” ifadelerini kullandı.